我国存款准备金制度改革介绍：源于美国后被他国效法？

文档内容概述：我国存款准备金制度的改革历程，首先追溯至19世纪中叶美国纽约设立的安全基金，这一制度起初是银行同业为了应对可能出现的流动性风险而采取的民间自救手段。1914年，随着美国联邦储备体系的建立，存款准备金制度以法律形式确立，并逐渐为其他国家所借鉴。从其起源来看，这最初是一种银行监管措施。随着信用货币制度的形成，它逐渐演变为调控货币乘数以及货币供应量的政策工具。自1984年起，我国正式实施了法定存款准备金制度。中国人民银行运用这一手段管理信贷收支，通过提高存款准备金率，将部分信贷资金集中起来，随后以贷款形式分配给各商业银行。我国商业银行的储备资金被划分为两个不同的账户，即法定存款准备金存款账户和备付金账户。自1989年开始，法定存款准备金的比例固定为13%。到了1998年3月，这两项账户合并为一个，统称为存款准备金账户，法人机构需统一向其缴纳法定存款准备金。在此过程中，法定存款准备金率也相应进行了调整，从13%降至8%，并在1999年进一步降至6%。商业银行在每日业务结束之时，其存款准备金账户的结余必须达到核定存款的6%以上；存款的考核周期为每旬一次；同时，已恢复准备金存款的支付和清算功能。在20XX年8月23日，国务院的批准下，中国人民银行发布通告，自20XX年9月21日起，将金融机构的存款准备金比率从原先的6%提升至7%；而城市信用社和农村信用社则暂时维持6%的存款准备金比率不变。在20XX年3月24日，国务院批准后正式公布，自4月25日开始实施一项新的差别存款准备金率政策。这一政策将针对资本充足率未达到规定标准的金融机构，提升其存款准备金率，具体增幅为若干个百分点。紧接着，在20XX年4月25日，法定存款准备金率再次上调，增幅同样为若干个百分点，从原先的7%调整至新的百分比。为了促进农业贷款的发放以及农村信用社的改革进程，农村信用社和城市信用社的执行步伐暂时放缓，继续维持6%的存款准备金比率。同时，38家银行则实施了8%的差异化存款准备金率。我国存款准备金制度与西方国家普遍做法存在两个显著不同点：首先，西方国家通常针对不同流动性的存款设定不同的准备金比率，例如，活期存款的流动性较定期存款和储蓄存款更强，因此，活期存款的准备金比率通常高于后者；其次，这种差异的根源在于，法定存款准备金制度最初旨在防范商业银行因过度放贷而导致的流动性短缺问题。在我国，并未依照商业银行存款的种类差异来设定不同的法定存款准备金比率，无论是活期存款、定期存款还是储蓄存款，均采用相同的准备金比率进行统一管理。在第二点上邢台市应急管理宣传教育培训中心，存在一个显著差异：西方国家的中央银行通常不会对商业银行的储备金存款支付利息。商业银行通常会将这部分法定储备金用于贷款或投资。然而，目前由于法定储备金的要求2025农业银行存款准备金率，商业银行无法动用这部分资金。此外，商业银行在获取这笔资金时还需支付利息。因此，这项税收的数额实际上等同于商业银行利用法定储备金进行投资所获得的收益，再加上其利息支出。我国推行了针对准备金存款支付利息的政策。以下是近年来准备金存款利率调整的具体情况：1998年3月21日，中国人民银行将金融机构的准备金存款利率进行了下调，调整后的利率为%，并且明确要求同业存款利率不得超过准备金存款利率。在20XX年12月21日，我国决定降低超额存款准备金利率，将金融机构在人民银行的超额存款准备金利率从原来的年利率%降至%，同时，法定存款准备金利率保持%不变。此外，在20XX年3月17日，国务院批准了一项措施，金融机构在人民银行的超额准备金存款利率同样从原来的年利率%下调至%，而法定准备金存款利率也维持%未变。存款准备金制度的改革步伐较慢，这限制了利率市场化的进展。我国利率市场化的核心目标是构建一个以市场供求关系为基础，由市场自主决定金融机构存贷款利率水平的利率形成体系。在此体系中，中央银行负责调控和引导市场利率，确保市场机制在金融资源配置中起到主导作用。自1993年提出利率市场化改革以来，我国于1996年正式启动了这一改革进程。历经十年不懈奋斗，我国在名义上已基本完成了利率市场化进程。以下是对利率市场化改革关键阶段的简要回顾：1996年6月1日，中国人民银行宣布放开银行间同业拆借利率；紧接着，1997年6月，银行间债券回购利率亦获解禁。1998年8月，国家开发银行在银行间债券市场进行了首次市场化发债尝试；到了1999年10月，国债发行亦开始引入市场招标机制；这一举措最终促成了银行间市场利率以及国债和政策性金融债发行利率的市场化进程。1998年，中国人民银行对贴现利率的生成机制进行了改革，贴现利率与转贴现利率均以再贴现利率为基准，通过加成的方式确定，且浮动范围严格控制在同期贷款利率以内，由商业银行自主设定。同年及次年，中国人民银行连续三次放宽了金融机构贷款利率的浮动范围。到了20XX年1月1日，中国人民银行再度扩大了金融机构贷款利率的浮动区间。商业银行的贷款利率浮动范围已增至，城市信用社的贷款利率浮动范围亦相应放宽至，农村信用社的贷款利率浮动区间亦扩大到。

贷款利率浮动范围不再依据企业所有制的性质和规模来区分设定。商业银行的自主定价权限得到增强，贷款利率的市场化水平得到提升，企业贷款利率的上浮上限提升至70%，而下调幅度则维持10%不变。在拓宽金融机构人民币贷款利率浮动范围之际，同步实施了放宽人民币贷款计息、结息方式，以及设定5年期以上贷款利率上限等一揽子辅助政策。此外2025农业银行存款准备金率，还着手尝试大额长期存款利率的市场化改革，这一切均始于1999年10月，由中国人民银行主导。